9 月28日晚间，海目星激光科技集团股份有限公司发布公告，披露 2026年度向特定对象发行A股股票募集资金使用可行性分析报告。公司拟向特定对象发行A股，募集资金总额不超过22.63亿元，资金将用于前沿技术研发、装备产业化、集团数字化升级及补充流动资金，聚焦激光及智能自动化装备主业，抢抓AI算力、固态电池等新兴产业发展机遇。

四大投向明确资金规划，总投入超 23 亿元

根据公告，本次募集资金总额不超过 226289.72 万元，扣除发行费用后的净额投入四大项目，项目总投资合计 233825.99 万元。

一是先进激光及智能自动化技术研发项目，拟投入募集资金4.18亿元，由深圳海目星实施；二是新一代精密加工装备研发及产业化项目，拟投入募集资金10.38亿元，由深圳、江苏、江门海目星联合落地；三是数字化升级建设项目，拟投入募集资金2.06亿元，覆盖深圳、江苏、江门、成都四大基地；四是6亿元用于补充流动资金。

公司表示，在募集资金到位前，将以自筹资金先行投入项目，募集资金到位后予以置换；若实际募集资金净额不及预期，将按项目进度调整投入顺序，缺口由自筹资金补足。

瞄准高景气赛道，布局AI算力与固态电池装备前沿技术

当前，高端装备制造作为新质生产力核心载体，叠加 AI 算力基础设施、固态电池产业加速产业化，为激光智能装备打开全新增长空间。全球 AI 基础设施支出持续高增，固态电池逐步从实验室走向中试、小规模量产，下游制造工艺革新倒逼精密加工装备迭代升级，行业迎来关键卡位窗口期。

本次募投的先进激光及智能自动化技术研发项目，将重点围绕 AI 算力中心制备与检测、固态电池专用设备开展技术攻关，搭建激光光路调控、精密运控、激光工艺、控制软件等底层共性技术平台，突破金刚石散热材料、玻璃3D光波导、BST光束整形等前沿技术。依托公司跨赛道技术同源复用优势，抢占新兴赛道装备市场，提升高端装备自主可控水平。

推进装备产业化落地，强化整线一体化交付能力

新一代精密加工装备研发及产业化项目总投资11.12亿元。依托海目星现有四大智造基地实施，不新增土地厂房，建设周期 3 年。项目聚焦激光精密加工、自动化成套装备迭代，覆盖激光切叠、干法涂布、激光表面处理、电芯卷绕、叠片装配等关键工序装备升级。

随着全球锂电池市场持续扩容，下游客户逐步转向整线一体化解决方案采购。项目落地后，将完善公司全流程装备产品矩阵，提升跨工序协同、整线联调能力，缩短新产品从研发到量产交付周期，巩固在新能源精密装备领域的市场地位。

公告披露，2025 年末在手订单 123 亿元，充足订单储备为产业化落地提供支撑。

集团数字化全面升级，多基地协同实现降本增效

本次拟投入2.06亿元实施集团数字化升级项目，构建AI应用层、数智化基座层、业务流程重塑与数智化运营系统三大板块，覆盖深圳、江门、江苏、成都四大生产基地。

项目将打通多基地数据壁垒，把AI融入研发、生产、供应链、客户服务全流程，升级 ERP、PLM、MES 等核心业务系统，同时完善网络安全与数据防护体系。通过数字化转型，实现订单全生命周期追溯，优化智能排产、物料管控，降低非标装备研发与生产的综合成本，支撑公司全球化、多基地规模化运营。

补充流动资金优化财务结构，增强抗风险能力

本次募集资金中6亿元用于补充流动资金。

激光智能装备属于非标定制行业，项目交付周期长、资金占用大。随着公司订单持续增长、海外业务拓展，营运资金需求持续提升。

补充流动资金将有效缓解业务扩张带来的资金压力，优化资本结构、降低资产负债率，提升公司应对行业周期波动的抗风险能力，保障新项目落地、原材料采购、研发投入等经营支出，便于在市场机遇出现时快速抢占市场。

战略加码主业，构筑长期技术与产业化壁垒

海目星表示，本次定增项目全部围绕激光及智能自动化装备主业，契合国家高端装备、新质生产力、算力与新能源产业政策导向。项目实施后，将进一步强化底层核心技术储备，扩大高端装备产业化能力，通过数字化转型提升运营效率，夯实公司在激光智能装备赛道的综合竞争力，助力公司深度受益AI算力、固态电池等新兴产业红利，实现长期高质量发展。